Lors de l'achat d'une unité de copropriété, il est rare de disposer de la totalité des fonds nécessaires. Comme la majorité des acheteurs, vous devrez faire un emprunt hypothécaire pour financer votre achat. Quels sont les critères pour obtenir un tel crédit ? Auprès de qui? À quelles portes frapper : banques, caisses populaires, courtiers hypothécaires ou autres ? Quels sont leurs critères et jusqu’à quelle limite pouvez-vous envisager le financement  de votre nouvelle propriété ?

Il s’agit certes de questions complexes auxquelles vous devrez impérativement obtenir réponse. Dans le cadre de ce cheminement il est ainsi nécessaire d'établir un plan de financement et connaitre les différentes modalités qui s’offrent à vous.

1- L’hypothèque conventionnelle

Les institutions financières offrent pour la très grande majorité des hypothèques conventionnelles, c’est-à-dire des prêts garantis par hypothèque sur l’unité convoitée jusqu’à un maximum de 80% du plus élevé du montant payé lors de l’achat ou de la valeur marchande de l’unité telle qu’établie par l’institution. Un des avantages indéniables de ce mode de financement est que le taux d’intérêt  est avantageux et peut être fixe pour une période allant parfois jusqu’à 10 ans.

Par ailleurs vous devrez déterminer avec votre prêteur le terme de votre prêt hypothécaire c'est-à-dire sa durée. Il peut varier sur diverses périodes allant de 3 mois à plusieurs années et une période d’amortissement encore plus étendue afin de réduire le montant de vos versements périodiques.  À l'échéance, vous devrez renégocier auprès de l’institution financière  les conditions du prêt pour qu’il soit renouvelé ou obtenir d’une autre institution un nouveau crédit hypothécaire.

De plus vous devrez décider si vous souhaitez un prêt  fermé ou ouvert.

Le prêt hypothécaire à terme fermé n'est pas remboursable avant l'échéance et  le taux d'intérêt est fixé pour toute sa durée. Ce type de prêt est apprécié pour sa stabilité car il assure à l’emprunteur que le montant de ses versements ne fluctuera pas en raison de hausses subites des taux d’intérêts. Par contre, si vous désirez rembourser l’emprunt avant l’échéance, le prêteur pourra dès lors exiger le versement d’une indemnité.

Le prêt hypothécaire ouvert, quant à lui, vous permet de rembourser  partiellement  ou intégralement ou encore de fermer  votre emprunt en tout temps, et ce, sans aucuns frais. Ce type de financement  offre une plus grande souplesse pour un acheteur qui entrevoit revendre à court terme ou qui escompte une baisse prochaine des taux d’intérêt. La prime à payer pour une telle souplesse est un taux d’intérêt plus élevé que le  prêt hypothécaire à terme fermé.

2- Le prêt hypothécaire assuré

Si vous ne disposez pas des sommes nécessaires pour assurer une mise de fonds équivalente à 20% du montant payé, dès lors vous devrez envisager que votre prêteur obtienne pour vous une assurance-prêt auprès de la Société Canadienne d’hypothèques et de logement (SCHL) ou d’un assureur privé (Compagnie d’assurance d’hypothèques Genworth Financial Canada ou Canada Guaranty). Vous pourrez ainsi obtenir un prêt à ratio plus élevé pouvant aller jusqu’à 95% du prix payé. Évidemment, une prime est alors requise par cet assureur hypothécaire pour permettre à votre institution financière de prêter le montant désiré. Cette prime varie de 0,50 à 4,25% du prix payé et peut être ajoutée au montant de votre emprunt.

Néanmoins, cette prime d’assurance permet à bon nombre d’individus de se porter acquéreur de ce qui deviendra leur résidence.

3- La marge de crédit hypothécaire

Vous pouvez également opter pour une marge de crédit hypothécaire plutôt que pour un emprunt hypothécaire conventionnel. Ce mode de financement  offre un avantage de taille car il vous permet de  rembourser en totalité votre prêt sans pénalité ou encore de ne rembourser  mensuellement que les intérêts sans verser quelque somme que ce soit pour le remboursement du capital.  Ce produit est donc très souple et de plus en plus recherché.

Par ailleurs ce mode de crédit ne peut non plus en règle générale excéder 80% de la valeur marchande de votre propriété, s’il est assuré. De plus, bien que ce crédit soit généralement établi au taux préférentiel majoré d’un certain pourcentage, il est  donc sujet aux fluctuations du marché.

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